BALYO（“Balyo”或“公司”）（法國：BALYO）與 SoftBank Group Corp. 的全資子公司（美國：“SoftBank”）簽訂了一份協(xié)議（“要約收購協(xié)議”），其中規(guī)定制定軟銀擬通過每股 0.85 歐元 1 的全現(xiàn)金公開要約收購（“要約”）方式收購 Balyo 股份的條款和條件。

●友好要約價格為每股 0.85 歐元，較 30 天成交量加權平均股票市場價格溢價約 54.3%。

●Balyo 董事會原則上歡迎這一提議。

●Balyo 與軟銀簽訂了包含要約關鍵條款的要約收購協(xié)議。

戰(zhàn)略投資

通過其自動化機器人叉車技術組合，Balyo 與軟銀在運輸和物流行業(yè)的現(xiàn)有投資形成了補充。此次收購還將讓軟銀能夠進入由 470 多家技術領先公司組成的全球網(wǎng)絡，從而有機會發(fā)展新的商業(yè)關系以實現(xiàn)互利共贏。Balyo 董事會相信，通過此次合作，公司將從軟銀的技術和商業(yè)專長中獲益匪淺，同時獲得必要的財務資源以充分發(fā)揮其潛力。

要約價格約溢價：

●較要約公布前最后收盤價（截至2023年6月12日）上漲57.4%；

●與要約公告前最后30個交易日的加權平均價相比，上漲54.3%；與要約公告前最后60個交易日的加權平均價相比，上漲48.0%。

（1）Balyo董事會原則上支持要約，等待CSE的意見和獨立專家的結論

Balyo 董事會原則上歡迎并支持該要約，等待 Balyo 社會和經(jīng)濟委員會 (CSE) 的意見以及 8 Advisory 的報告，后者于 2023 年 6 月 13 日被董事會任命為獨立專家，負責發(fā)布根據(jù) AMF 總則第 261-1、I、2°、4°和 5°以及 261-1、II 條的規(guī)定，對要約的財務條款發(fā)表意見。Balyo 將很快啟動與其 CSE 的信息咨詢程序。Balyo 董事會還設立了一個由三名成員組成的特設委員會，其中大多數(shù)為獨立董事。根據(jù)有關規(guī)定，該特設委員會的職責是：

監(jiān)督獨立專家的工作，以及就擬議要約向董事會提出建議。

（2）招標承諾

在簽署要約收購協(xié)議的同時，Balyo 的某些股東，特別是 Bpifrance Investissement、SSUG、Financière Arbevel、Linde Material Handling、Hyster-Yale、Invus Public Equities、LP 和 Thomas Duval 以及以下公司的某些員工和法律代表Balyo 承諾將其股份納入要約。

根據(jù)適用的證券法，如果出現(xiàn)更優(yōu)惠的要約，此類要約承諾仍然可以撤銷。

根據(jù)投標承諾，軟銀簽署了超過該公司已發(fā)行股本約 41.08% 的協(xié)議。

（3）要約的主要條款和時間表

預計，Balyo 董事會就要約發(fā)表合理意見后，將向 AMF 提交要約文件，并同時提交法國外國投資管制許可的文件。要約的啟動將取決于 AMF 和此類法國外國投資管制許可。

計劃于 2023 年第三季度向 AMF 提交要約文件，并于 2023 年最后一個季度完成要約。除了第 231-9 條規(guī)定的強制性到期閾值外，I，根據(jù)《AMF 一般條例》第 1°，根據(jù)《AMF 一般條例》第 231-9 條第 II 款，要約將受到最低接受門檻的限制，如果軟銀未獲得至少 66.67% 的資本，則軟銀可以撤回要約和巴約的投票權。

如果要約完成后滿足監(jiān)管條件，軟銀擬對Balyo剩余流通股實施強制擠出（財務條款與要約相同）并使公司退市。

（4）本次擬交易的主要條款

公司董事會批準了公司與軟銀在本次交易中各自承諾的《要約收購協(xié)議》，并授權公司簽署。要約收購協(xié)議的主要條款如下：

●擬議要約的條款；

●承諾真誠合作以提交和完成要約，并且不會征求、發(fā)起或鼓勵軟銀以外的任何人提出與出售或發(fā)行公司證券有關的要約，前提是公司董事會成員在出現(xiàn)競爭要約的情況下，不會妨礙董事履行對公司及其股東的信托義務；

合作承諾特別旨在：

使軟銀能夠任命公司董事會的新代表，且至少占多數(shù)；和促進公司及其子公司的再融資，明確軟銀打算用現(xiàn)有手頭現(xiàn)金為交易融資，

Balyo 在正常業(yè)務過程中經(jīng)營其業(yè)務的慣常承諾；

●公司和軟銀的慣常陳述和保證；

●已發(fā)行的免費績效優(yōu)先股受益人承諾，將在轉換已歸屬的免費績效優(yōu)先股時發(fā)行的普通股或未歸屬的免費績效優(yōu)先股參與要約；

●習慣終止權；

●如果 (i) 提交競爭要約并成功和/或被公司接受或得到公司董事會的支持，則 Balyo 向軟銀支付 595,794 歐元的費用，(ii) 公司董事會不重申、撤回、重大改變或修改其支持要約的初步意見，或 (iii) 公司董事會批準的替代交易（如要約收購協(xié)議中定義的術語），這將對要約的實施產(chǎn)生負面影響由Balyo完成。

（5） 與高級貸款人的協(xié)議

該公司于2023年6月13日與其高級貸款人簽署了一項關于延長其現(xiàn)有高級融資安排的協(xié)議。該協(xié)議是必要的，因為公司預計無法向其高級貸款人支付即將到來的預定付款，并且將使公司了解其短期財務狀況。

（6）中期融資

軟銀正在向 Balyo 提供高達 5,000,000 歐元的臨時融資，以使 Balyo 能夠滿足其持續(xù)的營運資金需求（“融資”）。融資將分多次通過 Balyo 向軟銀發(fā)行的可轉換債券的方式提供，該債券將于 2024 年 10 月 31 日到期，年利率將等于 (i) 10% 或 (i) 10% 或 ( ii) 10% 與歐元擔保隔夜融資利率之和。

Balyo 根據(jù)融資提取的金額可由軟銀選擇按以下價格進行轉換：(i) 如果轉換是在要約提交之日或之后但在要約結束和要約終止之前（以較早者為準）（指要約收購協(xié)議因任何原因根據(jù)其條款終止），按每股要約價格；(ii) 如果轉換是在要約截止和要約終止之日或之后進行，并且 Balyo 的股票仍在巴黎泛歐交易所上市，則按 (A) 要約價格和 (B) 20% 中的較低者進行轉換轉換通知發(fā)出之日Balyo股價的折扣，基于過去三十 (30) 天的成交量加權平均價格 (VWAP)；(iii) 如果轉換發(fā)生在要約截止和要約終止之日或之后，并且在成功完成對 Balyo 剩余流通股的強制擠出后，Balyo 的股票已不再在巴黎泛歐交易所上市，價格為 (A) 每股要約價，以及 (B) Balyo 股票公平市場價值 20% 的折扣，以較低者為準。

根據(jù)債券的轉換（視情況而定）是否有 20% 的折扣，債券完全轉換為股權所產(chǎn)生的新股將占 Balyo 股本的 14.7% 至 17.7%。要約終止后（視情況而定），融資將繼續(xù)存在，但 Balyo 可用的金額應減少至 3,000,000 歐元，減去之前提取的任何金額3。

顧問

Raine Group 和 Alantra 擔任軟銀的財務顧問，Morrison Foerster 和 Bredin Prat 擔任軟銀的法律顧問。

TAP Securities Ltd 擔任 Balyo 的財務顧問，Ashurst 擔任 Balyo 的法律顧問。

關于BALYO

世界各地的人類都應該擁有豐富且富有創(chuàng)造性的工作。在 BALYO，我們認為 DC 和制造現(xiàn)場的托盤移動應該留給完全自主的機器人。為了實現(xiàn)這一目標，BALYO 憑借其突破性的 Driven by Balyo? 技術，將標準叉車轉變?yōu)橹悄軝C器人。我們領先的地理引導導航系統(tǒng)使機器人能夠定位其位置并在建筑物內(nèi)自主導航 - 無需任何額外的基礎設施。為了加速物料搬運市場向自動化的轉變，BALYO 與 KION（Fenwick-Linde 的母公司）和 Hyster-Yale Group 建立了兩項全球合作伙伴關系。幾乎所有傳統(tǒng)倉儲應用都已開發(fā)出全系列的全球可用機器人；拖拉機、托盤、堆垛機、伸展機器人和 VNA 機器人。BALYO 及其位于波士頓和新加坡的子公司為美洲、歐洲和亞太地區(qū)的客戶提供服務。該公司自2017年起在泛歐交易所上市，2022年銷售收入達到2410萬歐元。

關于軟銀集團

軟銀集團投資突破性技術，以改善世界各地人們的生活質量。軟銀集團由軟銀集團公司（東京股票代碼：9984）組成，這是一家投資控股公司，持有人工智能、智能機器人、物聯(lián)網(wǎng)、電信、互聯(lián)網(wǎng)服務和清潔能源技術提供商的股份；軟銀愿景基金和軟銀拉丁美洲基金投資超過 1600 億美元，幫助杰出企業(yè)家轉型行業(yè)并塑造新行業(yè)。